文|天峰
来源|财富独角兽
今年以来，市场波动剧烈，业绩亏损导致基金规模下降。据Wind数据显示，截至8月底，清盘的基金数量达到182只，相比于去年同期的126只，增幅超过40%，其中有47只股票型基金，93只混合型基金，29只债券型基金。从数量上看，股票型基金和混合型基金的清盘数同比增幅更大。
对于公募行业而言，尽管在我国公募基金行业高速发展的背景下，如果一只基金业绩不佳，持有该基金的基民会赎回基金份额，这是符合市场发展规律的。尽管今年以来多家公募基金公司清盘数量同比上涨，但海富通基金清盘数量过多引起外界关注。
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据笔者不完全统计显示，今年来海富通总共有10只基金被清盘，其分别是海富通欣润混合A、海富通上证周期ETF、海富通上证非周期ETF、海富通上证周期ETF联接、海富通上证非周期ETF联接、海富通大中华混合(QDII)、海富通惠鑫混合A、海富通富祥混合、海富通中证长三角领先ETF联接、海富通中证长三角领先ETF。
（数据来源于 截至9月24日）
除了海富通基金频繁清盘的问题外，笔者发现，近年来海富通新发行基金的数量和规模都在下降。据同花顺数据显示，2019年海富通基金发行8只基金，发行规模198.76亿元；2020年发行了18只基金，发行规模270.87亿元。
2021年发行数量少了4只降至14只基金，但发行规模却降至142.55亿元；2022年仅发行了3只，发行规模仅有15.02亿元。进去2023年海富通基金无论从数量和规模更加少之又少。从新发基金数量和规模可以看出，近年来为何海富通基金整体管理规模一直在1500亿左右徘徊的原因了。
值得关注的是，基金发行数量一般与基金经理业绩有关联，近日笔者发现，海富通基金旗下经理范庭芳业绩并不理想。据天天基金网显示，范庭芳曾任中银基金管理有限公司研究员。2015年12月加入海富通基金管理有限公司,历任股票分析师、高级股票分析师、公募权益投资部基金经理助理。
2019年8月起任海富通中小盘混合基金经理。2020年12月起兼任海通成长价值混合基金经理。2021年1月19日至2022年11月14日任海富通电子信息传媒产业股票型证券投资基金基金经理。2021年9月起兼任海富通碳中和混合基金经理。范庭芳累计任职时间4年又29天，在管基金总规模33.08亿元，任职期间最佳基金回报52.70%。
（数据来源于天天基金网 截至9月26日）
据天天基金网显示，范庭芳旗下有4只基金在管，但无论是长周期还是短周期，4只基金都出现大幅亏损。今年来4只基金全部亏损，其中有3只基金都出现30%的跌幅，其中海富通碳中和混合A/C亏损最大，其收益率-36.59%、-36.82%。
近6月来有4只基金出现亏损，其中海富通碳中和混合A/C亏损最大，其收益率-27.72%、-27.91%；近1年来也有4只基金出现亏损，其中依然是海富通碳中和混合A/C亏损最大，其收益率-45.77%、-46.05%；即使把时间周期拉长，近2年来也有4只基金出现亏损，其中海富通碳中和混合A/C收益率-47.42%、-47.95%；还有海富通中小盘混合也跌超40%。
（数据来源于天天基金网 截至9月26日）
据天天基金网显示，海富通碳中和混合A成立于2021年9月24日，基金规模3.44亿元。该基金经理为范庭芳，任职天数2年又2天，任职回报-47.42%。截至9月26基金单位净值0.5258，该基金自成立来收益率-47.42%，今年来收益率-36.59%，近3月来收益率-21.41%，近6月来收益率-27.72%，近1年来收益率-45.77%，近2年来收益率-47.42%。
尽管海富通碳中和混合A业绩持续亏损，但在2023年度中报中却表示，2023年上半年,国内经济总体呈现复苏态势,其中一季度由于积压需求释放表现尤其明显。3月后经济运行有所放缓,总需求的修复本身需要一个过程,经济仍在主动去库存阶段,价格端呈现下行态势,但总体来说,上半年宏观经济呈现稳中向好态势,政策定力较足。
海外方面,美国一季度发生银行业危机事件,美联储降息的预期时点一度被提前。但美国经济在二季度仍表现较强韧性,通胀读数仍偏高,市场对美国经济衰退的预期不断延后,相应利率终点的预期也后移,影响全球资产价格。产业端,上半年AI浪潮席卷全球,全球科技巨头大量增加相关资本开支,一些AI应用逐渐涌现,全球主要科技巨头走出牛市行情。
面对基金经理在半年报的侃侃而谈，有基民表示，国际国内形势对经济上行都有利，为啥你管理的这个碳中和基金一年跌幅高达近45%。
（数据来源于天天基金网 截至9月25日）
也有基民表示，今天已经去海富通app在线客服里面走了投诉流程，必须要到一个合理的解释。这个人专业水平肯定是很差的，为什么能当上基金经理，在恶劣点，甚至存在恶意做空的可能。也有基民表示，刚发行时候买的涨的多多好啊，也抗跌。比其它基金好！现在怎么这个样子！是不是有什么猫腻！希望好好查一查！一点不像以前的作风！我还补了几次仓，现在都亏了几万了！恨没有早点脱手！
（数据来源于天天基金网 截至9月25日）
基金业绩跌超4成，海富通碳中和混合A基金规模也因此下降。据天天基金网显示，海富通碳中和混合A刚成立之初规模8.12亿元，2021年4季度和2022年1季度相继有0.27亿份和0.66亿份被赎回。自2022年2季度开始出现1.03亿份大额赎回，2022年3季度甚至出现3.22亿份赎回，可以看出2022年3季度赎回份额最大，这也导致期末净资产额仅剩4.28亿元。截至2023年6月30日，海富通碳中和混合A,期末净资产3.44亿元，比上期减少4.01%。
（数据来源于天天基金网 截至9月26日）
除了海富通碳中和混合A外，海富通成长领航混合A业绩也不理想。据天天基金网显示，海富通成长领航混合A成立于2021年12月7日基金经理范庭芳，管理时间1年又293天，任期回报-40.99%。目前基金规模1.38亿元。截至9月26日该基金单位净值0.5901。
然而，自成立来该基金收益率-40.99%，今年来该基金收益率-31.96%，同类平均收益率-9.71%；近3月来收益率-15.33%，同类平均收益率-8.63%；近6月来收益率-26.10%，同类平均收益率-11.06%；近1年来收益率-41.08%，同类平均收益率-11.31%。与同类基金相比，该基金业绩相差较大。
（数据来源于天天基金网 截至9月24日）
笔者翻看1、2季度前十大重仓股发现，今年1季度末前十大重仓股有阳光电源、苏试试验、固德威等个股，集中在新能源、国产替代、汽车板块，但基金一季度净值回撤幅度达到7.63%。进入2季度基金又对重仓股进行了较大换仓，除保留部分新能源持仓外，增加了康缘药业、立讯精密等医药、电子半导体板块个股。
然而，2、3季度医疗、新能源等板块股价出现回落，海富通成长领航混合的调仓结果并不理想。数据显示，基金二季度以来净值回撤达到25.94%。二季度以来，该基金前十大重仓股大多出现回撤，其中第一大重仓股阳光电源下跌18.67%。二季度新进重仓股中，康缘药业下跌超过四成。
并且低位减仓了新能源，加仓了高位科技股，然后新能源反弹，科技股调整，改基金继续保持低位震荡，节奏全错，操作还不如我自己做股票。也有基民表示，随着净值回撤，投资人选择“用脚投票”。截至6月末，范庭芳在管基金规模已下降至33.08亿元，较2021年4季度末65.16亿元的管理规模下滑近五成。
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据天天基金网显示，海富通基金成立于2003年4月18日，是国内首批获准成立的中外合资基金管理公司。据公开资料显示，海富通基金由两家机构持股，第一大股东为海通证券持股比例51%，第二大股东为法国巴黎资产管理BE控股公司持股比例49%。
值得关注的是，海富通基金自成立以来近规模增长幅达不大，2007年3季度曾冲至614.92亿元，后来规模又下降了，直到2019年4季度才突破1000亿元，2021年4季度规模到了1653.40亿元。不过，近年来海富通基金的规模出现下降。截至2023年1季度末，海富通基金规模已经降至1345.90亿元，但到了2季度末基金规模又升至1649.71亿元，3季度基金规模是否能突破1700亿吗？笔者会持续关注。
（数据来源于 截至9月24日）
据天天基金网显示，海富通基金债券型基金规模699.78亿元，占比41.81%；货币型基金规模632.39亿元，占比38.33%；混合型基金规模293.40亿元，占比18%；股票型基金规模32.08亿元。从产品结构上看，固定收益类产品占7成。
（数据来源于天天基金网 截至9月26日）
除了权益类产品占比过低的问题外，范庭芳旗下还有一只基金产品业绩不理想。据天天基金网显示，海富通成长价值混合A成立于2020年12月17日规模14.52亿元。基金经理是黄峰和范庭芳，其任职的2年又283天，任职回报-37.72%。
截至9月26日该基金单位净值0.6210，自成立来也是一直处于亏损的窘境，自成立来收益率-37.90%，今年来收益率-10.90%，近3月来收益率-11.89%，自6月来收益率-9.09%，近1年来收益率-22.80%，近2年来收益率-29.58%。
（数据来源于天天基金网 截至9月26日）
有基民表示，最早认购的亲们，基金下跌了接近40%，再加上手续费管理费和银行存款利息，损失惨重啊。也有基民表示，阳光电源、科沃斯，这就是金牛基金经理选的票吗？这比一般散户水平还差！基金业绩亏损，基金规模出现下降，该基金成立之初有32.58亿元。
但自2021年1季度开始出现1.82亿份的赎回后，后面各季度都出现大幅赎回。其中，2021年2季度出现1.56亿份，2021年3季度赎回份额最大4.49亿份，基民各季度的赎回，最终该基金规模出现腰斩。截至2023年6月30日，海富通成长价值混合A,期末净资产14.54亿元，比上期减少0.51%。
除了范庭芳业绩基金规模出现腰斩外，笔者发现，海富通旗下基金经理周雪军的业绩更不理想。据天天基金网显示，周雪军历任北京金融街控股股份有限公司职员、天治基金管理有限公司研究员,2012年6月至2015年2月任天治财富增长混合基金经理,2014年1月至2015年2月兼任天治趋势精选混合基金经理。
2015年2月加入海富通基金管理有限公司,历任公募权益投资部总经理,现任公募权益投资部总监。2015年6月起任海富通收益增长混合基金经理。2016年4月起兼任海富通改革驱动混合基金经理。2018年11月-2019年11月25日兼任海富通中小盘混合基金经理。2018年12月至2022年8月16日兼任海富通沪港深混合基金经理。2021年1月起兼任海富通均衡甄选混合基金经理。
2021年2月起兼任海富通惠睿精选混合基金经理。2021年10月13日担任海富通惠增多策略一年定期开放灵活配置混合型证券投资基金基金经理。2022年8月9日担任海富通添鑫收益债券型证券投资基金基金经理。曾任海富通沪港深灵活配置混合型证券投资基金基金经理。
（数据来源于天天基金网 截至9月26日）
据天天基金网显示，周雪军累计任职时间10年又342天，目前管理基金规模120.82亿元，任职期间回报184.77%。今年来周雪军旗下有6只基金，其中海富通惠增一年定开混合A/C亏损最大，其收益率-11.30%、-11.58%；近6月来也有6只基金出现亏损，其中海富通均衡甄选混合A/C亏损最大，其收益率-10.99%、-11.35%。海富通惠增一年定开混合A/C收益率分别为-10.79%、-10.99%。
近1年来也有6只基金出现亏损，其中海富通惠增一年定开混合A/C亏损最大，其收益率-19.52%、-19.86%；近2年来也有6只基金出现亏损，其中还是海富通惠增一年定开混合A/C亏损最大，其收益率-30.84%、-31.41%；海富通改革驱动混合基金收益率-24.26%。
（数据来源于天天基金网 截至9月26日）
据天天基金网显示，海富通惠增一年定开混合A成立于2020年9月17日，现在基金规模0.51亿元。截至9月26日基金单位净值0.7988，该基金自成立来收益率-20.12%，今年来收益率-11.30%，同类平均收益率-6.13%；近3月来收益率-9.43%，同类平均收益率-6.90%；近6月来收益率-10.79%，同类平均收益率-8.41%；近1年来收益率-19.52%，同类平均收益率-8.17%；近2年来收益率-30.83%，同类平均收益率-19.07%；近3年来受益率-20.13%。
（数据来源于天天基金网 截至9月26日）
据天天基金网显示，海富通惠增一年定开混合A成立之初由李志单独管理，任职1年又25天，任职回报15.09%。2021年10月13日-2022年6月16日又换成李志和周雪军共同管理，任职246天，任职回报-8.74%；2022年6月20日至今又变成周雪军和宫衍海共同管理，任职1年又96天，任职回报却是-24.82%。
（数据来源于天天基金网 截至9月24日）
据天天基金网显示，海富通惠增一年定开混合A成立之初换手率并不高，但到了2022年换手率出现升高趋势，2022年4季度高达746.44%，到了2023年2季度该基金的换手率高达1284.69%。如此高的换手率，其目的又是意欲何为？
（数据来源于天天基金网 截至9月26日）
基金业绩亏损，基金规模也出现大幅下降。据天天基金网显示，该基金成立之初有10亿元，但2021年3季度被赎回了9.87亿份（这个季度到底发生了？为何会有巨额赎回？），2022年4季度又被赎回1.29亿份。截至2023年6月30日，海富通惠增一年定开混合A,期末净资产0.51亿元，比上期减少1.99%。
（数据来源于天天基金网 截至9月26日）
对于上文的疑问，笔者从持有人变动详情表看出，自基金成立来，该基金都是机构在持有基金份额。那2021年2季度还有10亿份，到了2021年4季度就只有1.61亿份。而各季度中个人的持有比例都是很低，几乎可以忽略不计。如果接下来该基金依然没有个人投资者申购，该基金或许面临清盘的可能。截至2023年6月30日，海富通惠增一年定开混合A 的基金机构持有0.57亿份，占总份额的99.97%，个人投资者持有0.00亿份，占总份额的0.03%。
（数据来源于天天基金网 截至9月26日）
据天天基金网显示，海富通改革驱动混合成立于2016年4月28日，截至9月26日基金单位净值2.0157，基金规模69.16亿元。基金经理周雪军任职7年又152天，任职回报184.77%。尽管自成立来该基金收益率很高，但近年来业绩出现下降，今年来收益率-8.72%，近3月来收益率-5.13%，近6月来收益率-10.89%，近1年来收益率-14.79%，近2年来收益率-24.26%。
（数据来源于天天基金网 截至9月26日）
笔者在翻看海富通改革驱动混合2季报发现，在前十大重仓股中，各季度都持有鸿路钢构。2020年2季度该基金持有鸿路钢构81.33万股，2020年4季度持有260.11万股；2021年1季度持有445.23万股，2021年2季度持有535.03万股，2021年3季度持有608.80万股，2021年4季度持有808.12万股。
（鸿路钢构行情图）
海富通改革驱动混合基金在2022年1季度仍持有鸿路钢构821.33万股，2022年2季度持有1,029.26万股，2022年3季度持有1,141.88万股，2022年4季度持有1,141.88万股。不过，2023年1季度减持至1,025.14万股，2023年2季度877.98万股。
近期笔者发现，9月15日数据显示，鸿路钢构前十大流通股东名单中，周雪军的海富通改革驱动混合现身，比二季度末减少39.03万股。然而，鸿路钢构股票价格从2021年1月21日-2023年9月25日价格跌幅39.08%。2022年8月24日该股票价格创出每股23.61元低位，而该基金却于2022年3季度增持至1,141.88万股。2023年鸿路钢构逐步见底时，却又减仓了。如此操作的确令人生疑。
（数据来源于天天基金网 截至9月26日）
据天天基金网显示，截至6月30日，海富通改革驱动混合基金仅剩31.66亿份，期末净资产69.16亿元，其中机构的比例在下降。截至2季度，海富通改革驱动混合的基金机构持有25.23亿份，占总份额的79.67%，个人投资者持有6.44亿份，占总份额的20.33%。
（数据来源于天天基金网 截至9月26日）
有基民表示，买了以后就没挣过钱，我都懒得看了，在我的账户里安静的躺了两年多了，什么时候给我一点信心？也有基民表示，大盘涨也跌，大盘跌跌得更多，完全没有收益，亏了广大投资者的钱经理还躺着收钱，建议基金经理的收入和业绩挂钩。
据天天基金网显示，海富通改革驱动混合基金成立之初仅有2.64亿元，2017年3季度基金规模达到17.75亿元，后来后出现下降。到了2021年4季度又达到了175.25亿元，进入2022年基金规模又出现下降。截至2023年6月30日，海富通改革驱动混合,期末净资产69.16亿元，比上期减少21.20%。相比较于2021年4季度下降了106亿元。
（数据来源于天天基金网 截至9月26日）
值得关注的是，笔者发现，海富通收益增长混合、海富通改革驱动混合、海富通均衡甄选混合A、海富通添鑫收益债券A、海富通惠睿精选混合A，这5只基金持有鸿路钢构、山煤国际、恺英网络、华发股份、中兴通讯、胜宏科技、美的集团、宁德时代，上述5只基金总共有8只股票是一致的，这种同质化持股也造成了该基金经理整体业绩下降。
原文始发于微信公众号（财富独角兽）：今年来海富通10只基金被清盘，“名将”范庭芳旗下产品跌超46%
